^{أسئلة شائعة} الأسئلة الشائعة

السندات الجزئية هي منتجات استثمارية مبتكرة تمنحك فرصة الحصول على تعرض اقتصادي لسند مرجعي أساسي، وذلك بحد أدنى أقل بكثير من المبالغ المطلوبة عادةً لدخول أسواق السندات التقليدية. من خلال هذه الأداة، يمكنك الاستفادة من خصائص السندات ذات التصنيف الاستثماري دون الحاجة إلى استثمار مبالغ كبيرة. توفر استثمارات السندات الجزئية للمستثمرين تعرضاً اقتصادياً نسبياً للأداء المالي للسند المرجعي، بحيث تحاكي التدفقات النقدية الخاصة به من حيث الفوائد والمبلغ الأصلي عند الاستحقاق. من المهم الإشارة إلى أن هذه الاستثمارات لا تُعد عرضاً أو بيعاً لأوراق مالية، ولا تمنحك ملكية مباشرة للسند المرجعي أو أي جزء منه، وإنما تمنحك فرصة للاستفادة من عوائده الاقتصادية بشكل نسبي.

عند استثمارك في سند جزئي، فإنك تحصل على تعرض اقتصادي نسبي لسند مرجعي محدد. هذا يعني أنك ستتلقى حصة نسبية من مدفوعات الفوائد الدورية وسداد المبلغ الأصلي عند الاستحقاق، بما يتناسب مع حجم استثمارك في السند الجزئي. كلما زاد حجم استثمارك، زادت حصتك من التدفقات النقدية المكررة للسند المرجعي. هذه الآلية تمنحك مرونة أكبر في إدارة محفظتك الاستثمارية، وتتيح لك الدخول إلى سوق السندات بمبالغ أقل مقارنةً بالاستثمار في السندات التقليدية التي تتطلب عادةً مبالغ كبيرة.

لا، عند استثمارك في سند جزئي، فأنت لا تمتلك السند المرجعي أو أي جزء منه بشكل مباشر. ما تشتريه هو منتج استثماري يحاكي العوائد الاقتصادية النسبية للسند المرجعي الأساسي، دون منحك حقوق ملكية أو حقوق تصويت. قد يحتفظ بنك أبوظبي التجاري بالسند المرجعي أو لا يحتفظ به، لكن حقك في الحصول على الفوائد وسداد المبلغ الأصلي يعتمد على الشروط المحددة لاستثمار السند الجزئي. هذا يعني أن العلاقة القانونية والمالية الخاصة بك تكون مع منتج السند الجزئي نفسه وليس مع الجهة المصدرة للسند المرجعي.

نعم، استثمارات السندات الجزئية لا تتمتع بأي حماية لرأس المال، وتنطوي على مجموعة من المخاطر التي يجب أخذها بعين الاعتبار، وتشمل على سبيل المثال لا الحصر ما يلي:

• مخاطر السيولة: قد تؤدي محدودية السيولة إلى صعوبة بيع المراكز الاستثمارية بسرعة أو بأسعار مناسبة.
• مخاطر الائتمان: احتمال تعثر الجهة المصدرة للسند المرجعي الأساسي أو تعثر بنك أبوظبي التجاري.
• مخاطر السند المرجعي الأساسي: بناءً على نشاط الجهة المصدرة للسند أو الولاية القضائية التي تخضع لها، قد يتعرض المستثمرون في السندات الجزئية لمجموعة من المخاطر التي تؤثر على الجهة المصدرة للسند المرجعي. يجب على المستثمرين الاطلاع على هذه المخاطر الواردة في مستندات الإصدار الخاصة بالسند المرجعي.
• مخاطر الحقوق المحدودة: على الرغم من أن المستثمر يحصل على تعرض اقتصادي يحاكي السند المرجعي بشكل نسبي، إلا أنه لا يمتلك أي حقوق قانونية أو حقوق تصويت أو مصلحة فعلية في السند المرجعي.
• مخاطر أسعار الفائدة: التغيرات في أسعار الفائدة قد تؤثر على قيمة الاستثمار.
• مخاطر السوق: تقلبات السوق العامة قد تؤثر على قيمة السند المرجعي والأداة الاستثمارية المرتبطة به.
• مخاطر العملة: التعرض لتقلبات أسعار الصرف في حال كان السند مقوّماً بعملة تختلف عن العملة الأساسية للمستثمر.
• المخاطر التشغيلية: المخاطر الناتجة عن أعطال الأنظمة أو الأخطاء البشرية أو الأحداث الخارجية.
• المخاطر التنظيمية والقانونية: التغيرات في القوانين أو اللوائح قد تؤثر على الاستثمار أو على العوائد المتوقعة.

للاطلاع على المزيد من التفاصيل، يرجى الرجوع إلى أحكام وشروط خدمات الثروات من بنك أبوظبي التجاري والمتاحة عبر موقعنا الإلكتروني.

ستحصل على مدفوعات الفوائد والمبلغ الأصلي التي تحاكي التدفقات النقدية للسند المرجعي، وذلك بشكل نسبي يتناسب مع حجم حصتك الجزئية، وبشرط أن يقوم مُصدر السند المرجعي الأساسي بسداد هذه المدفوعات في مواعيدها المحددة.

لا، لا يتمتع حاملو السندات الجزئية بأي حقوق تصويت، ولا يمكنهم المشاركة في أي إجراءات اختيارية تتعلق بالشركات، مثل التعديلات أو إعادة الهيكلة المرتبطة بالسند المرجعي الأساسي. هذه الحقوق تقتصر فقط على حملة السندات الأصلية، بينما يقتصر دورك كمستثمر في السندات الجزئية على الحصول على العوائد الاقتصادية النسبية وفقاً لشروط الاستثمار.

يمكن شراء وبيع السندات الجزئية حصرياً من خلال منصة الاستثمار التابعة لبنك أبوظبي التجاري. يجب التنويه إلى أن البيع قبل تاريخ الاستحقاق قد يكون محدوداً أو غير متاح، وذلك بحسب ظروف السوق ومستوى السيولة المتوفر في حينه. لذلك، يُنصح المستثمرون بأخذ هذه الاعتبارات في الحسبان عند التخطيط لاستثماراتهم.

1. إذا كنت تحتفظ باستثمار في سند جزئي وتعرض السند المرجعي الأساسي لحالة تعثر، سيقوم البنك بإخطارك في أقرب وقت ممكن عملياً بعد وقوع الحدث.
2. إن وقوع حالة تعثر في السند المرجعي الأساسي قد يؤدي إلى خسارة الفوائد المستحقة و/أو المبلغ الأصلي المرتبط باستثمارك في السند الجزئي.
3. قد تؤدي حالة التعثر في السند المرجعي الأساسي إلى عقد اجتماع لحملة السندات الأصلية لمناقشة الإجراءات المناسبة. كمستثمر في السندات الجزئية، لن يكون لك الحق في حضور هذه الاجتماعات أو التصويت فيها. سيبذل البنك قصارى جهده لإبقائك على اطلاع بأي عمليات إعادة هيكلة تتعلق بالسندات المرجعية المرتبطة بمحفظتك من السندات الجزئية، إلا أن البنك لا يمكنه تقديم أي ضمانات بشأن نتائج هذه العمليات أو القرارات التي قد تُتخذ.
4. سيبذل البنك قصارى جهده لتقديم سعر مناسب لبيع أي سندات جزئية متعثرة، إلا أنه يجب التنويه إلى أن حالة التعثر قد تؤدي إلى خسارة جزء من استثمارك أو خسارة الاستثمار بالكامل في السندات الجزئية ذات الصلة.

الحد الأدنى الوطني للاستثمار في السند الجزئي محدد عند 25,000 دولار أمريكي، ويمكنك إضافة مبالغ لاحقة بمضاعفات قدرها 1,000 دولار أمريكي.

تُحدد الأسعار بناءً على بيانات سوق السندات المباشرة، بما في ذلك الفوائد المستحقة والطلب في السوق. ستتمكن من الاطلاع على السعر المعلن (السعر النظيف) عند تنفيذ أي عملية شراء أو بيع.

نعم، يمكنك ذلك، ولكن يخضع الأمر لظروف السوق ومستوى السيولة المتاح وبشرط ألا يكون السند الأساسي قد تخلف عن السداد. يمكن تداول السندات الجزئية فقط عبر منصة البنك الاستثمارية، ولا يمكن ضمان توفر السيولة في جميع الأوقات.

ستحصل على حصتك من سداد المبلغ الأصلي النهائي، بالإضافة إلى أي فوائد مستحقة، وسيتم إغلاق السند الجزئي وإزالته من محفظتك الاستثمارية.

نعم، تُطبق رسوم وفقاً لجدول الرسوم المعتمد للسندات الجزئية، والتي قد تشمل رسوم المنصة، الرسوم الدورية للاستثمار، وتكاليف التنفيذ. سيتم الإفصاح عن جميع الرسوم بشكل شفاف قبل الاستثمار. يرجى مراجعة جدول الرسوم لخدمات الثروات قبل اتخاذ قرار الاستثمار.

ستتلقى كشوفات شهرية توضح الأرصدة، بالإضافة إلى تقارير واشعارات بعمليات الشراء والبيع. كما يمكنك التواصل مع مدير العلاقات المصرفية الخاص بك للحصول على أي مساعدة إضافية.

يقوم البنك بإعداد قائمة بالسندات المؤهلة، وينفذ أوامر التداول الجزئي للعملاء التي تستند إلى هذه السندات فقط. يقتصر دور بنك أبوظبي التجاري على توفير إمكانية الوصول إلى هذه المنتجات عبر منصته الاستثمارية، ولا يعمل كبائع أو كضامن للسندات المرجعية أو السندات الجزئية. لا يحق لك الرجوع إلى بنك أبوظبي التجاري للمطالبة بأي مدفوعات أو التزامات تتعلق بالسند المرجعي أو السند الجزئي. تعتمد جميع المدفوعات للمستثمرين على أداء الجهة المصدرة للسند المرجعي وسدادها للمدفوعات المستحقة.

لا، لم يقم بنك أبوظبي التجاري بأي إجراءات للعناية الواجبة على السندات المرجعية الأساسية.

لا، لا يُعد إدراج السند المرجعي توصية من بنك أبوظبي التجاري للاستثمار في السندات الجزئية. يجب على المستثمرين المحتملين تقييم المخاطر المرتبطة بالاستثمار بشكل مستقل واتخاذ قراراتهم بناءً على دراستهم الخاصة.

للمزيد من التفاصيل، يرجى التواصل مع مدير العلاقات المصرفية أو زيارة الموقع الإلكتروني: www.adcb.com/wealth.